FASB genomför förbättringar av Stock Option Accounting. Tammy Whitehouse 14 oktober 2014. Redovisningen av aktieoptioner och andra former av aktiebaserade betalningar är upp till en uppdatering, eftersom Financial Accounting Standards Board börjar arbeta för vissa riktade förbättringar. FASB lade till ett projekt Till dagordningen för att förbättra redovisningen av aktiebaserade betalningar som ett företag gör till sina anställda inom fem specifika områden Styrelsen letar efter vissa förbättringar som kommer att minska komplexiteten och förenkla redovisningen som en del av sitt bredare förenklingsinitiativ och beroende på Resultatet av vissa tidiga forskningsundersökningar, förändringar kan vara i vinden för bokföringen kring aktiebaserade betalningar till icke-anställda. FASB hörde från Financial Accounting Foundation efter genomförd granskning att den aktiebaserade betalningsstandarden som antogs 2004 under Tung kritik fungerar i allmänhet som avsedd, men det är svårt för privata företag att tillämpa FASB ordförande Russ Golden sade i augusti w Hönan styrelsen mottog FAFs rapport att det inte fanns några omedelbara planer på att ta upp någon reglering som resultat av resultaten. När det tar ett förenklingsprojekt gjorde styrelsen några tidiga preliminära beslut om de förbättringar man tänkt sig med fokus på Kraven på minimala lagstadgade innehav, presentationen av de anställdas skatter som betalas när bolaget håller aktier för att tillgodose dessa minimikrav för förvaring, redovisning av förverkande, redovisning av inkomstskatt vid uppgörelse eller avräkning av utmärkelser samt framställning av överskjutande skatteförmåner. Med hänsyn till källkrav vill FASB göra det lättare för företagen när en anställd använder aktier för att tillgodose bolagets skattskyldighet. Det uppstår när ett företag köper tillbaka en anställds aktier för att hämta kontanter för att betala skatt. Nuvarande regler kräver företag Att mäta och klassificera hela utmärkelsen som en skuld om det verkliga värdet av de innehavna aktierna överstiger minimiavgiften FASB säger nu att det skulle vara mer meningsfullt att låta ett företag hålla upp till den maximala marginalskattesatsen i en viss jurisdiktion utan att utlösa skuldklassificeringen och att ett företag bör klassificera kontantbelopp som betalats för att uppfylla förvaringsskyldigheten som en finansiering Verksamheten i kassaflödesanalysen. Styrelsen bestämde sig också tidigt för att förenkla kraven för redovisning av förverkande, när anställda inte uppfyller tjänste - eller prestationsförhållandena i utmärkelser. FASB bestämde sig för aktiebaserade betalningar med endast bifogade servicevillkor kan företagen välja Att redogöra för förverkande som de uppträder snarare än att uppskatta förverkningar och sedan påskynda uppskattningen senare så bekostnad förstas bara på de avdelningar som faktiskt väger. FASB uppmanade också sin personal att undersöka några ytterligare områden som skulle kunna göra redovisningskraven enklare för privatpersoner Företag att ansöka, såsom praktiska expedients runt inneboende värde, förväntad term, och för Mula värde planer. I en varning till kunder säger EY att många företag finner de befintliga kraven kring aktiebaserade betalningar komplexa och kostsamma att tillämpa. Vi stöder FASB: s ansträngningar för att förenkla redovisningen av aktiebaserade betalningar för offentliga och icke-offentliga enheter, skrev EY. ESO: s redovisning för personaloptioner. Med David Harper Relevans ovanför Pålitlighet Vi kommer inte att återupptäcka den upphetsade debatten om huruvida företagen ska bekosta personaloptioner. Vi bör dock fastställa två saker. För det första har experterna i Financial Accounting Standards Board FASB Kostnadsutgifter sedan början av 1990-talet Trots det politiska trycket blev utgifterna mer eller mindre oundvikliga när IASB: s internationella redovisningsstyrelse krävde det på grund av det avsiktliga drivet för konvergens mellan USA och internationella redovisningsstandarder. För relaterad läsning, se Kontroversen över alternativutgifter. , Bland argumenten finns en legitim debatt om de två pr Icke-kvalitativa kvaliteter av bokföringsinformation Relevans och tillförlitlighet Finansiella rapporter uppvisar den relevanta standarden när de inkluderar alla materialkostnader som företaget ådragit sig - och ingen seriöst nekar att alternativen är en kostnad. Redovisade kostnader i bokslutet uppnår standarden på tillförlitlighet när de mäts i Ett opartiskt och korrekt sätt. Dessa två kvaliteter av relevans och tillförlitlighet kolliderar ofta i bokföringsramen. Till exempel bärs fastighet till historisk kostnad eftersom historisk kostnad är mer tillförlitlig men mindre relevant än marknadsvärdet - det vill säga vi kan mäta med tillförlitlighet Hur mycket har spenderats för att förvärva fastigheten Motståndarna i utgifterna prioriterar pålitligheten och insisterar på att alternativkostnaderna inte kan mätas med konsekvent noggrannhet. FASB vill prioritera relevans, tro att det är ungefär korrekt att fånga en kostnad är viktigare än att vara exakt fel när man utelämnar det Helt och hållet. Upplysningar krävs men N Ot Erkännande för nu I mars 2004 krävs den nuvarande regeln FAS 123, men inte redovisning. Det innebär att kostnadsberäkningar för optioner måste anges som en fotnot, men de behöver inte redovisas som en kostnad i resultaträkningen, där de Skulle minska rapporterat vinstresultat eller nettoresultat Det innebär att de flesta företag faktiskt rapporterar fyra vinst per aktie EPS-nummer - om inte de frivilligt väljer att erkänna alternativ som hundratals har redan gjort. På resultaträkningen.1 Grundläggande EPS 2 Utspädd EPS.1 Pro Forma Grundläggande EPS 2 Pro Forma Utspädd EPS. Utspridda EPS Captures Några alternativ - de som är gamla och i pengarna En viktig utmaning i dataprogrammet EPS är potentiell utspädning. Speciellt vad gör vi med enastående men ej utnyttjade alternativ, gamla alternativ som beviljats i tidigare År som lätt kan konverteras till vanliga aktier när som helst Detta gäller inte bara aktieoptioner utan även konvertibel skuld och vissa derivat. Förspädd EPS försöker fånga den här potten Ential utspädning med hjälp av den treasury-stock-metod som illustreras nedan Vårt hypotetiska företag har 100 000 vanliga aktier utestående, men har också 10 000 utestående optioner som alla ingår i pengarna. Dvs. de beviljades med 7 övningspris men beståndet har sedan stigit Till 20.Basic EPS nettoinkomst vanliga aktier är enkla 300.000 100.000 3 per aktie Utspädd EPS använder sig av stamaktiemetoden för att svara på följande fråga hypotetiskt hur många vanliga aktier som skulle vara utestående om alla alternativ i pengarna utövades idag I Exemplet diskuterat ovan skulle övningen ensam lägga till 10 000 stamaktier till basen. Den simulerade övningen skulle emellertid ge företaget extra intäkter på 7 per option plus en skatteförmån. Skatteförmånen är reell kontanter eftersom företaget får Minska den skattepliktiga inkomsten med optionsvinsten - i det här fallet 13 per option utnyttjas Varför Eftersom IRS kommer att samla skatter från optionsinnehavarna som kommer att betala ordina Ry inkomstskatt med samma vinst Obs! Skatteförmånen avser icke-kvalificerade aktieoptioner. Så kallade incitamentsprogramoptioner. ISOs kan inte vara avdragsgilla för bolaget, men färre än 20 optioner är ISO. Låt oss se hur 100 000 Vanliga aktier blir 103.900 utspädda aktier enligt treasury-stock-metoden, som kom ihåg, är baserad på en simulerad övning. Vi antar att det är 10.000 pengar i pengar som det själv lägger till 10.000 stamaktier till basen. Men företaget får tillbaka träning Intäkter på 70 000 7 lösenpris per option och en kontant skatteförmån på 52 000 13 vinst x 40 skattesats 5 20 per option Det är en jätte 12 20 kontantrabatt, så att säga, per alternativ för en total rabatt på 122 000 För att slutföra simuleringen , Antar vi att alla extra pengar används för att köpa tillbaka aktier till det nuvarande priset på 20 per aktie köper företaget 6 100 aktier. Sammanfattningsvis skapar konverteringen av 10 000 alternativ endast 3 900 netto ytterligare aktier 10 000 alternativ omräknat minus 6.100 återköpsaktier Här är den faktiska formeln där M nuvarande marknadspris, E-kurs, T-skattesats och N antal optioner utnyttjas. Pro Forma EPS Fångar de Nya Optioner som beviljats Under året Vi har granskat hur utspädd EPS fångar effekten av Utestående eller gamla in-the-money optioner som beviljats tidigare år Men vad gör vi med optioner som beviljats under det aktuella räkenskapsåret som har noll inneboende värde som är, förutsatt att lösenpriset är lika med aktiekursen, men är kostsamt ändå eftersom de har Tidsvärde Svaret är att vi använder en optionsprissättningsmodell för att uppskatta en kostnad för att skapa en icke-kassakostnad som minskar den redovisade nettoresultatet. Med treasury-stock-metoden ökar nämnaren av EPS-kvoten genom att lägga till aktier, reducerar proforma-utgifterna Täljaren av EPS Du kan se hur utgifterna inte dubblar räknas som vissa har föreslagit utspädd EPS innehåller gamla alternativtillskott medan pro forma expensing innehåller nya bidrag. Vi granskar de två O ledande modeller, Black-Scholes och Binomial, under de kommande två delarna av denna serie, men deras effekt är vanligen att producera en verkligt värde uppskattning av kostnaden som ligger någonstans mellan 20 och 50 av aktiekursen. Medan den föreslagna redovisningsregeln kräver kostnadsutgift Är mycket detaljerad, rubriken är verkligt värde på bidragsdatumet. Det innebär att FASB vill kräva att företagen ska uppskatta optionens verkliga värde vid tidpunkten för beviljandet och rekordet redovisa utgiften i resultaträkningen. Tänk på illustrationen nedan med samma hypotetiska Företag vi tittade på ovan. 1 Utspädd EPS baseras på att dividera justerad nettovinst på 290.000 i en utspädd aktiebas på 103.900 aktier. Under proforma kan den utspädda aktiebasen dock vara annorlunda. Se vår tekniska notering nedan för ytterligare information. Först kan vi se att vi fortfarande Har vanliga aktier och utspädda aktier där utspädda aktier simulerar utövandet av tidigare beviljade alternativ. För det andra har vi vidare antagit att 5.000 optioner har beviljats under innevarande år. Låt oss anta att vår modell uppskattar att de är värda 40 av 20 aktiekursen, Eller 8 per option Den totala utgiften är därför 40 000. Eftersom våra alternativ råkar vara klippvästar om fyra år, kommer vi att avskriva utgiften under de närmaste fyra åren. Detta är redovisning s matchande princip i åtgärd är tanken att vår medarbetare kommer att tillhandahålla Tjänster över intjänandeperioden, så att utgiften kan spridas under den perioden. Även om vi inte har illustrerat det, får företagen sänka utgiften i väntan på alternativet förverkande Es på grund av anställningsavslutningar Till exempel kan ett företag förutspå att 20 av de beviljade optionerna förverkas och förlora utgiften i enlighet därmed. Vår nuvarande årskostnad för optionstilldelningen är 10 000, den första 25 av de 40 000 utgifterna. Vår justerade nettoresultat är därför 290 000 Vi dela upp detta i både vanliga aktier och utspädda aktier för att producera den andra uppsättningen proforma EPS-nummer. Dessa måste anges i en fotnot och kommer sannolikt att kräva redovisning i resultaträkningen för räkenskapsår som börjar efter den 15 december , 2004. En slutlig teknisk notering för de modiga Det finns en teknik som förtjänar att nämna att vi använde samma utspädda aktiebas för både utspädda EPS-beräkningar redovisade utspädd EPS och pro forma utspädd EPS Tekniskt, under proforma utspädd ESP-punkt iv ovan Finansiell rapport ökar aktiebasen ytterligare med antalet aktier som kan köpas med den avskrivna kompensationsutgiften som utöver ex Intäkter och skatteförmåner Under det första året, då endast 10 000 av 40 000 optionskostnader har debiterats, kan de övriga 30 000 hypotetiskt återköpa ytterligare 1.500 aktier 30 000 20 Detta - i det första året - producerar totalt antal utspädda Aktier på 105 400 och utspädd EPS på 2 75 Men i det andra året är allt annat lika, de 2 79 ovan skulle vara korrekta, eftersom vi redan skulle ha färdigställt 40 000. Kom ihåg att detta bara gäller proforma utspädd EPS där vi är Expensing options i täljaren. Konklusion Utgifter för exponering är bara ett försök att bedöma alternativkostnaden. Föredragandena har rätt att säga att alternativen är en kostnad och att räkna något är bättre än att inte räkna med. Men de kan inte hävda att kostnadsberäkningar är korrekta. Tänk på vårt företag Ovan Vad händer om stocken dyker till 6 nästa år och stannade där Då alternativen skulle vara helt värdelösa, och våra kostnadsberäkningar skulle visa sig vara betydligt överstatliga Ed medan vårt EPS skulle bli diskret Omvänt, om beståndet gjorde det bättre än förväntat, skulle våra EPS-nummer vara överdrivna eftersom vår kostnad skulle ha visat sig vara underskattad. NYHETSBERÄTTELSE 07 31 02.FASB s Planer för redovisning för anställd lager Options. Norwalk, CT, 31 juli 2002 Redovisningen av personaloptioner har fått ny uppmärksamhet de senaste månaderna Under de senaste veckorna har det skett två viktiga utvecklingar. Samtliga stora amerikanska företag har meddelat att de har för avsikt att ändra sin redovisningssätt för Personaloptioner till ett tillvägagångssätt som redovisar en kostnad för det verkliga värdet av de optioner som beviljats för att uppnå redovisat resultat Vi förstår att ett antal andra företag också överväger att anta den metoden FASB välkomnar dessa företag för att erkänna kompensationsutgifter avseende mässan Värdet av personaloptioner som beviljats är det föredragna tillvägagångssättet enligt nuvarande amerikanska redovisningsstandarder FASB Stat Ement nr 123, Redovisning av aktiebaserad ersättning Det är också behandlingen som förespråkas av ett ökande antal investerare och andra användare av bokslutet När FASB utvecklade FAS 123 i mitten av 1990-talet föreslog styrelsen att den skulle behandlas eftersom den trodde att Detta var det bästa sättet att rapportera effekten av personaloptioner i företagets finansiella rapporter FASB modifierade förslaget mot stark motstånd från många i näringslivet och kongressen som direkt hotade förekomsten av FASB som en oberoende Standardiserare Således som FAS 123 föreskriver att kostnadsredovisning för verkligt värde av personaloptioner som beviljats är det föredragna tillvägagångssättet, tillåts det fortsatt användning av befintliga metoder med upplysningar i fotnoter till bokslutet för proforma effekten på nettoresultatet Och vinst per aktie som om den föredragna kostnadsåterkänningsmetoden hade tillämpats Hittills, bara en handfull kompani Es valde att följa den föredragna metoden. International Accounting Standards Board IASB har avslutat sina överläggningar om redovisning av aktiebaserade betalningar inklusive personaloptioner och meddelade planer på att lägga fram ett förslag till offentlig kommentar under fjärde kvartalet 2002. Skulle kräva att företag som använder IASB-standarder för att från och med 2004 erkänna det verkliga värdet av personaloptionerna som bekostnad vid ankomsten till redovisat resultat. Det finns vissa viktiga skillnader mellan metoderna i IASB-förslaget och de som ingår i FAS 123, Grundläggande tillvägagångssätt är samma värdevärdesmätning av personaloptioner som beviljas med kostnadsintäkt under optionsoptionerna. FASB har arbetat aktivt med IASB och andra stora nationella standard setter för att skapa konvergens av redovisningsstandarder över hela världen Kapitalmarknader Styrelsen har noggrant övervakat IASB: s överläggningar om Aktiebaserade betalningar och uppmanar alla berörda parter att lämna synpunkter till IASB på förslaget när det släpps senare i år. Dessutom planerar FASB att utfärda en inbjudan till kommentar som sammanfattar IASB: s förslag och förklarar de viktigaste skillnaderna mellan dess bestämmelser och Nuvarande amerikanska redovisningsstandarder FASB kommer då att överväga huruvida det bör föreslå några ändringar i de amerikanska standarderna för redovisning av aktiebaserad ersättning. Under tiden har FASB, som svar på företagsförfrågningar, övervägt att byta till den föredragna metoden enligt FAS 123 Planerar att vid sitt offentliga möte den 7 augusti överväga om det bör genomföra ett begränsat omfattande snabbspårsprojekt avseende övergångsbestämmelserna i FAS 123. Bokstavligt tillämpad skulle den befintliga övergångsbestämmelsen i FAS 123 kräva att företag som väljer att byta till de föredragna Metod för att göra det prospektivt för aktieoptioner som beviljats efter förändringsdatumet Denna övergångsbestämmelse var lämplig Te när FAS 123 utfärdades 1995, eftersom företag då inte hade någon värderingsinformation som gällde tidigare bidrag till personaloptioner. Det är dock inte längre fallet med de upplysningskrav som nu har trätt i kraft sedan 1995 under FAS 123.About Financial Accounting Standards Board. Since 1973 har Financial Accounting Standards Board varit den utsedda organisationen inom den privata sektorn för att fastställa standarder för finansiell redovisning och rapportering. Dessa standarder styr utarbetandet av finansiella rapporter och är officiellt erkända som auktoritativa av Securities and Exchange Commission och American Institute of Certified Public Accountants Sådana standarder är avgörande för att ekonomin ska fungera effektivt, eftersom investerare, fordringsägare, revisorer och andra är beroende av trovärdig, öppen och jämförbar finansiell information. Mer information om FASB finns på vår Webbplatsen. The Financial Accounting Stan Dards Board. Serving den investerande allmänheten genom öppen information som följer av högkvalitativa finansiella rapporteringsstandarder som utvecklats i en oberoende, privat sektor, öppen påbörjad process.
No comments:
Post a Comment